陆家嘴早餐

2019年07月25日

宏观
◆1、中央全面深化改革委员会召开第九次会议，审议通过《国家科技伦理委员会组建方案》、《关于强化知识产权保护的意见》、《关于促进中医药传承创新发展的意见》、《关于深化农村公共基础设施管护体制改革的指导意见》、《长城、大运河、长征国家文化公园建设方案》、《关于在国土空间规划中统筹划定落实三条控制线的指导意见》、《关于加快建立网络综合治理体系的意见》、《区域医疗中心建设试点工作方案》、《国家产教融合建设试点实施方案》、《关于支持深圳建设中国特色社会主义先行示范区的意见》、《中国-上海合作组织地方经贸合作示范区建设总体方案》 。

◆2、国务院常务会议确定进一步治理违规涉企收费的措施，大力清除企业不合理负担。会议部署深化区域金融改革试点，下一步要统筹运用多种工具，推动实际利率有效下降，支持中小银行发展，降低企业特别是小微、民营企业融资成本；以金融支持国家重大区域发展战略、“三农”、科技创新以及扩大金融对外开放等为重点，深入推进先行先试；加强对试点的跟踪评价和第三方评估，对没有实效或严重偏离改革目标的要及时纠正或叫停，对达到预期目标、成效明显的要鼓励开展新的改革探索，并将已形成的可复制经验加快向更大范围推广。

◆3、税务总局：纳税人因实际经营情况发生变化提出增加增值税发票领用数量和最高开票限额，经依法依规审核未发现异常的，主管税务机关要及时为纳税人办理“增版”“增量”。

◆4、广东高院出台涉民企财产保全十条意见，要求在民事诉讼财产保全中严格审查，严禁超范围超标查封，依法及时有效保护民营企业合法权益。

◆5、央行周三未开展逆回购操作，当日有1000亿元逆回购到期，实现净回笼1000亿元。Shibor普遍下行，7天期下行7.3bp报2.561%。

◆6、据中证报，目前，上海自贸试验区新片区的总体方案已经拟定，正按程序报批。对于上海自贸试验区新片区的定位，目前各方期许较高，认为将不是简单的空间扩大，也不是简单的自贸区政策平移，而是政策和制度的创新和突破。

◆7、中金梁红：2018年我国国企实际分红率为16.1%，非金融国企只有5.8%，在国际比较中显著偏低；如果实际分红率提升至2020目标30%，可以增加0.5个百分点GDP规模的财政开支或者税费减免；如果提升至国际普遍水平50%，这一比例将升至1.2个百分点。

◆8、经参头版：企业跨国经营谨防“馅饼”变“陷阱”。未来在进一步做大做强的道路上，更多中国企业会遇到如何实现蜕变、成功推进跨国经营等问题。要最终分到更大的“馅饼”，需要在实施国际多元化战略时，避免落入各种“陷阱”。

国内股市
◆1、上证综指收涨0.8%报2923.28点，收复10日线；深证成指涨近1%，创业板指涨1.22%，万得全A收涨0.96%。两市成交逾4000亿元，量能有所放大。北向资金净流入20.5亿元；招商银行、中国平安、立讯精密分别获净买入3.33亿元、3.23亿元、2.03亿元。净卖出前三个股为贵州茅台、大族激光、东方财富，分别遭净卖出4.37亿元、3.59亿元、1.71亿元。

◆2、香港恒生指数收盘涨0.2%，报28524.04点。恒生国企指数涨0.45%。平安证券集团控股再度飙升逾50%。大市成交升至687.6亿港元，前一交易日为588亿港元。中国台湾加权指数收盘跌0.11%，报10935.76点。

◆3、上交所：北京诺康达医药终止科创板上市申请。

◆4、券商人士透露，券商通过科创板转融通借到的券源，或仅提供给提前预约指定的机构客户或锁定券源客户，实现其专券专用。券商通常不会把转融通借到的科创板券源放到一个公共池子里让所有投资者去融，因为这样一来券商无法管控融券的到期期限。

◆5、科创板短时T+0策略现身，量化私募程序化交易受限。至于T+0策略胜率如何？该量化私募人士表示，这背后有很多技巧和策略，能够保证一定的胜率。不过相关券商为了保证科创板平稳运行，禁止在前5个交易日进行程序化交易。

◆6、*ST康得公告称，公司及三家全资子公司起诉康得集团、北京银行、北京银行西单支行合同纠纷案已获法院立案受理，请求法院判令《现金管理业务合作协议》及《现金管理服务网络加入申请书》无效，并要求被告赔偿由此给公司造成的全部损失。

◆7、交通银行公告，截至7月24日，社保基金会未减持公司股份。未来三个月内，社保基金将视市场情况减持，减持不超过7.43亿股A股，即不超过公司总股本的1%。

◆8、五粮液集团董事长李曙光：五粮液2019年营收增长在20%左右，主要来自酒业主业，2019年跨越千亿营收的目标指日可待。

◆9、雷军在个人微博宣布，小米电视2019年上半年销量中国第一，成为唯一半年度出货量和销量全部突破400万台的电视品牌。

◆10、中兴通讯与中国汽研签署5G战略合作协议，共同探索5G、云计算、大数据、人工智能、高精度定位等技术与车联网领域的深度融合。

◆11、针对有媒体报道“中诚信托与泰禾集团及世茂子公司发生借款纠纷”，泰禾集团回应称，该报道混淆时间概念，内容严重失实，目前双方不存在任何借款纠纷。

◆12、新城控股拟筹划转让部分项目公司股权及相关债权，本轮交易总额不超过150亿元，公司2019年销售目标仍为2700亿元。公司已转让10个房地产项目公司股权，交易对价约41.54亿元，其中金科股份拟17.21亿元受让6家项目公司股权。

◆13、上市公司重要公告：吉药控股终止收购修正药业，待条件成熟后再推进；招商银行上半年净利506亿元 同比增13%；御家汇回购股份比例达5%；建投能源、兰太实业并购重组申请均被否；益生股份上半年净利同比增逾26倍，拟10派3元；新疆火炬股东拟合计减持不超12%股份；聚力文化股东所持3.53%股份将被司法拍卖；百润股份上半年净利润同比增73.72%，拟10派4元；赛腾股份拟定增募资不超7亿元；中潜股份收购北海慧玉网络科技，布局智能制造；富春环保与源晗能源战略合作；鹏鹞环保两家股东合计减持公司22.25%股份；勘设股份自然人股东拟合计减持不超6.94%股份；华铁股份控股股东及其一致人拟减持不超6%股份；红日药业股东兴城集团增持公司3.033%股份；海兴电力实际控制人变更为周良璋；辅仁药业称公司目前资金压力较大，导致未能按期发放现金红利；华平股份拟回购2500万元-3000万元股份。

行业
◆1、中基协召开证券公司、基金子公司座谈会，研讨资管行业转型发展方向。会议提出，证券基金经营机构要坚持买方业务本质，摒弃单一项目融资、刚性兑付等类借贷业务模式；摒弃规避监管、与监管博弈、投机套利思维，缩短投资链条，减少同业空转，有效降低实体企业融资成本；推动构建从优质基础资产到专业投资工具再到大类资产配置的资产管理三层架构。

◆2、原方正证券研究所副所长、新财富明星分析师吕娟正式入职中信建投证券研究发展部，担任机械兼建材行业首席分析师，为董事总经理（MD）职级。这是今年来第三位加盟中信建投的明星分析师。

◆3、据第一财经，科创板打新合规动真格。在被罚的私募机构中，深圳市林园投资管理有限责任公司受限产品最多，共32只。深圳林园回应称，并非有意超额申购，相关收益已被没收。

◆4、孙宇晨向媒体、监管机构等致歉：为过度营销热衷炒作深感愧疚。

◆5、苏州进一步收紧限售、限购政策：非本市户籍居民家庭在苏州市区、昆山市、太仓市购买第1套住房，应提供最近3年内连续缴纳2年及以上个人所得税或社保缴纳证明；苏州市区范围内新取得预（销）售许可的商品住房项目，自取得不动产权证之日起满3年后方可转让；二手住新取得不动产权证满5年后方可转让。另外，住宅用地出让竞买保证金调整为30%～50%区间设置，住宅用地鼓励实行“限房价、限地价”出让方式。

◆6、截至7月23日，2019年全国有271家房地产企业宣告破产清算。其中不乏一些大型房企，比如在全国500强内的百亿元上市房企——银亿集团，在负债规模达到500亿元的重压下，今年6月份已经破产重组。

◆7、上海9大部门联合发布《上海市数字贸易发展行动方案（2019-2021年）》，提出打造上海“数字贸易国际枢纽港”，力争到2021年上海数字贸易进出口总额突破400亿美元，打造5家估值超过百亿美元的数字贸易龙头企业，培育500家规模以上的数字贸易重点企业。

◆8、武汉市拟围绕八大重点产业推进高质量发展，预计到2022年，重点产业主营收入1.7万亿元，境内外上市公司150家。这八大重点产业分别是：集成电路、光电子信息、汽车、大健康、数字、航空航天、智能制造、新能源与新材料。

◆9、交通运输部海事局发布《2020年全球限硫令实施方案（征求意见稿）》指出，自2020年1月1日起，国际航行船舶进我国管辖水域应当使用硫含量不超过0.5%m/m的燃油；进入我国内河船舶大气污染物排放控制区的，应当使用硫含量不超过0.1% m/m的燃油。

◆10、北京地铁部门已开始测试面部识别技术，目前正在机场线内部小范围测试中，目前正在验证照片库精确度，一旦能够确保100%验证成功，将会在全路网铺开。

◆11、一汽集团披露未来3年（2020-2022年）“三大行动”计划：以自主品牌、核心关键技术和新兴业务为主的“龙腾行动”，以合资合作2.0为主的“虎跃行动”和包含“零部件、物流等业务”的“飞马行动”。其中，“龙腾行动”将是发展重点，未来3年将为龙腾行动三大业务领域投入130亿元。

◆12、据第一财经，在母公司华田投资迎来新股东后，国内第一家飞上天空的民营航空奥凯航空，获得了21亿元的注资。据悉，已经经历三次控股权变更的奥凯航空，母公司层面的股东结构近日再次出现变化，央企华电集团和香港上市的房地产企业远洋集团介入。

海外
◆1、美国财长努钦：长期而言，强劲的美元是重要的；如果特朗普连任，自己一定会继续担任财长；近期不主张美元走软；特朗普认为通胀水平很低。

◆2、英国财政大臣宣布哈蒙德辞职。哈蒙德此前曾表示，如果鲍里斯?约翰逊成为英国首相，他将选择主动辞职，因对“无协议脱欧”持反对意见。

◆3、消息人士称，日本央行官员在下周是否放松货币政策或者按兵不动上存在分歧，许多日本央行官员认为没有必要立即为经济而增加货币政策支撑，但一些官员担忧按兵不动可能会引发日元不受欢迎的上涨。

◆4、美国7月Markit制造业PMI初值50，创2009年9月以来新低，预期51，前值50.6；服务业PMI初值52.2，预期51.7，前值51.5。

◆5、美国6月新屋销售总数64.6万户，预期66万户，前值62.6万户；新屋销售环比增7%，预期增6%，前值降7.8%修正为降8.2%。

◆6、欧元区7月Markit制造业PMI初值46.4，预期47.7，前值47.6。欧元区7月Markit服务业PMI初值 53.3，预期53.3，前值53.6。欧元区7月Markit综合PMI初值 51.5，预期52.2，前值52.2。

国际股市
◆1、美国三大股涨跌不一，道指收跌近80点，纳指收涨逾0.8%。卡特彼勒跌4.5%，波音跌超3%，领跌道指，两者财报不及预期。芯片股领涨，德州仪器涨超7%，美光科技、英特尔均涨逾2%。截至收盘，道指跌0.29%报27269.97点，标普500涨0.47%报3019.56点，纳指涨0.85%报8321.5点。纳指与标普500指数创历史新高。

◆2、中概股收盘涨跌不一，阿里巴巴涨0.29%，京东涨1.1%，百度涨1.08%；农米良品涨13.48%，新氧涨7.35%，蔚来汽车涨6.65%，唯品会涨4.96%；点牛金融跌16.82%，开心汽车跌13.95%，人人网跌7.14%。

◆3、美国大型科技股收盘涨跌不一，苹果跌0.08%，亚马逊涨0.32%，奈飞涨3.46%，谷歌跌0.72%，Facebook涨1.14%，微软涨1.03%。

◆4、欧洲三大股指涨跌互现。德国DAX指数涨0.26%报12522.89点，法国CAC40指数跌0.22%报5605.87点，英国富时100指数跌0.73%报7501.46点。

◆5、亚太股市收盘涨跌互现。韩国综合指数跌0.91%；日经225指数涨0.41%，创7月5日以来新高；澳大利亚ASX200指数涨0.7%；新西兰NZX50指数跌0.5%，结束五连涨。

◆6、Facebook将支付创纪录的50亿美元罚款与美国联邦贸易委员会（FTC）就隐私案达成和解，CEO马克?扎克伯格将失去隐私权方面的最终决定权。同时Facebook将因误导投资者支付1亿美元与美国证券交易委员会达成和解。

◆7、百度宣布推出爱番番CRM开放平台，通过深度整合营销+销售全流程，致力于帮助商家联结、洞察和转化顾客，实现数字化管理。

◆8、波音：二季度核心每股亏损5.82美元，市场预估利润1.98美元；营收为158亿美元，同比降34.9%，市场预期185.52亿美元；飞机交付量同比下降54%至90架。

◆9、卡特彼勒：二季度非GAAP EPS 2.83美元，预期3.12美元；营收144.3亿美元，预期144.35亿美元，去年同期为140.11亿美元；维持全年调整后EPS指引12.06-13.06美元不变。

◆10、特斯拉二季度营收63.5亿美元，市场预期64.3亿美元。第二季度调整后每股净亏损1.12美元，市场预期亏损31美分。特斯拉盘后跌超7%。

◆11、Facebook第二季度营收为169亿美元，市场预期为165.02亿美元。第二季度日活用户为15.9亿，市场预期为15.7亿。第二季度月活用户为24.1亿，市场预期为24.2亿。Facebook盘后涨逾5%。

◆12、美国司法部据悉将有条件通过Sprint和T-Mobile US的合并交易。

◆13、有媒体称，喜马拉雅FM计划明年在香港或美国IPO，集资5亿美元至10亿美元，整体估值约50亿美元。

◆14、LinkedIn表示，它终于将计算工作负载从自己的设备迁移到微软的Azure公共云，并将其关键数据委托给母公司微软。2016年，微软以262亿美元全现金收购LinkedIn。

期货
◆1、COMEX黄金期货收涨0.32%，报1426.2美元/盎司。COMEX白银期货收涨0.93%，报16.63美元/盎司。

◆2、NYMEX原油期货收跌1.62%，报55.85美元/桶。布伦特原油期货收跌1.16%，报63.01美元/桶。。因投资者担心全球石油需求，美国原油库存骤降未能对油价带来持久的支撑。

◆3、伦敦基本金属全线上涨，LME期铜涨0.52%报5999美元/吨，LME期锌涨0.76%报2454.5美元/吨，LME期镍涨2.54%报14530美元/吨，LME期铝涨0.47%报1824.5美元/吨，LME期锡涨1.47%报17935美元/吨，LME期铅涨2.19%报2076美元/吨。

◆4、国内期市夜盘收盘涨跌互现，动力煤涨0.17%，焦炭、焦煤、分别涨0.78%、0.39%、1.17%，铁矿石跌0.23%；菜粕跌0.08%，豆粕涨0.43%；燃油涨0.99%，PTA涨0.3%，甲醇跌0.28%，塑料跌0.33%。螺纹钢收跌0.03%、热卷收涨0.03%；橡胶收涨0.61%，沥青收涨0.89%。

◆5、巴西淡水河谷宣布，巴西国家矿业局允许该公司恢复Vargem Grande铁矿区干选生产，2019年将增加500万吨产量。

◆6、统计局：7月中旬，全国钢材市场价格普遍下跌，其中，螺纹钢价格为4032.9元/吨，较上期下跌28.9元/吨，跌幅0.7%；线材价格为4209.7元/吨，较上期下跌25.2元/吨，跌幅0.6%。

◆7、波罗的海干散货指数跌6.97%，报2014点，连跌2日。

债券
◆1、国债期货全线收跌，10年期主力合约临近尾盘跌幅扩大至0.2%。5年期主力合约跌0.11%，2年期主力合约跌0.03%。

◆2、美债收益率普遍收跌。3月期美债收益率涨1个基点，报2.094%；2年期美债收益率跌1.4个基点，报1.834%；3年期美债收益率跌1.9个基点，报1.793%；5年期美债收益率跌2个基点，报1.816%；10年期美债收益率跌3.8个基点，报2.048%；30年期美债收益率跌4.3个基点，报2.575%。

◆3、【债券重大事件】国购投资：“16国购03”未能按时兑付利息及回售本金；宏图高科：“17宏图高科MTN001”未按预期兑付本息；中民投美元债将召开持有人会议，商讨免除违约；信达证券：“16海伟01”应付利息和应付本金额的20%未按时存入偿债专户；“16华泰01”、“16华泰02”、“16华泰03”自7月24日起开始停牌；中电熊猫：新世纪评级将公司评级展望调整至“稳定”；中诚信国际：将物美集团主体信用等级由AA+调升至AAA；联合资信：将珠海华发综合发展主体长期信用等级由AA+调整为AAA；阳光凯迪新能源：“16凯迪债”撤销回售安排；凯迪生态：“16凯迪01”、“16凯迪03”撤销回售安排；泰禾集团：与中诚信托不存在借款纠纷；康佳集团：公司新增两项大额诉讼，尚未开庭审理。

外汇
◆1、在岸人民币兑美元7月24日16:30收盘报6.8745，较上一交易日涨49个基点。人民币兑美元中间价调贬42个基点，报6.8860，为3连贬。

◆2、美元指数基本持平收报97.6897，非美货币涨跌互现。欧元兑美元收跌0.12%报1.1140，英镑兑美元涨0.36%报1.2485，澳元兑美元跌0.40%报0.6978，美元兑日元跌0.03%报108.1850。

摘自wind资讯